時間接近年中，但乳業(yè)上游原奶行業(yè)的情況卻越發(fā)艱難。根據(jù)農(nóng)業(yè)農(nóng)村部最新數(shù)據(jù)，截至今年5月，國內原奶收購價格已經(jīng)同比連跌27個月，為2010年以來最長一次。但第一財經(jīng)記者了解到，由于原奶整體減產(chǎn)的情況不及預期，行業(yè)復蘇進程或比預期更晚。

奶價連續(xù)27個月同比下降

由于原奶階段性過剩，從2022年開始國內原奶價格就不斷下滑，根據(jù)農(nóng)業(yè)農(nóng)村部公布的5月份鮮活農(nóng)產(chǎn)品供需月報，國內供過于求形勢仍在持續(xù)，國內生鮮乳價格已連續(xù)27個月同比下降，下降持續(xù)時間為2010年以來最長的一次。今年5月份，國內奶業(yè)主產(chǎn)省生鮮乳收購價為3.39元/公斤，環(huán)比跌2%，同比跌12.4%。

河北奶農(nóng)王鵬告訴第一財經(jīng)記者，年初時河北奶協(xié)給出的一季度生鮮乳交易參考價在3.6元/公斤，乳企也基本按此價格執(zhí)行收購，但這一價格已經(jīng)跌到2018年一季度的水平，也就是上一輪奶價調整的最低點。

當時業(yè)內對后續(xù)市場前景并不樂觀，但認為奶價已經(jīng)降無可降，但沒想到4、5月份牛奶消費淡季，社會牧場也進入近年來最艱難的時刻，奶價每個月都在降低。

王鵬在河北經(jīng)營著一家大型現(xiàn)代化牧場，因此原奶銷售較為穩(wěn)定，但目前合同奶價也只有“3元多點”。而河北其他地區(qū)奶農(nóng)告訴記者，由于奶價太低，加上乳企不斷限收或合同到期不再續(xù)約，當?shù)刂行∩鐣翀霭ㄉ鲜瞿剔r(nóng)在內，已經(jīng)悉數(shù)出局。

奶價持續(xù)下跌后，王鵬的牧場也采取減少后備牛的飼養(yǎng)比例、淘汰不盈利的奶牛等方式降本求生。但目前奶價進一步下行，也跌穿了他的成本線。

王鵬告訴記者，一般牛群中青年牛和泌乳牛各占一半，目前奶價的情況下只有單養(yǎng)泌乳牛才能維持盈利，因此他已經(jīng)將小牛悉數(shù)淘汰，雖然這對于牧場的后續(xù)經(jīng)營會有影響，但當下先活下來更重要。

2022年下半年以來，由于市場消費復蘇不及預期，疊加原奶供給快速增長，導致國內原奶產(chǎn)業(yè)進入深度調整。2023年，國內主要原奶上市公司的業(yè)績都出現(xiàn)了不同程度的下滑或虧損，其中現(xiàn)代牧業(yè)(01117.HK)和中國圣牧(01432.HK)凈利潤分別下降了68.9%和79.3%，優(yōu)然牧業(yè)(09858.HK)和澳亞集團(02425.HK)凈利潤則分別虧損10.5億元和4.9億元。

行業(yè)呼吁統(tǒng)籌原奶供給

此前對于原奶走勢，行業(yè)內普遍認為，要到今年三季度之后，隨著市場產(chǎn)能加速出清，奶價才會出現(xiàn)反彈，但目前產(chǎn)能去化并不理想。

國家奶牛產(chǎn)業(yè)技術體系首席科學家、中國農(nóng)業(yè)大學教授李勝利曾在行業(yè)論壇上透露，國內需要每天減少8000噸原奶產(chǎn)量，才能大幅緩解目前原奶的產(chǎn)能過剩。

但記者注意到，據(jù)農(nóng)業(yè)農(nóng)村部監(jiān)測，1-4月國內奶站生鮮乳產(chǎn)量同比增9.4%，到6月第2周數(shù)據(jù)顯示，國內生鮮乳平均收購價格仍未止跌，為3.3元/公斤，同比下跌13.4%。

“牛奶產(chǎn)量下降得并不快?！豹毩⑷闃I(yè)分析師宋亮告訴第一財經(jīng)記者，社會牧場存量調整較快，但目前有相當大一部分產(chǎn)能來自于乳企自建牧場和資本投建的大型牧場，本身經(jīng)濟實力較強抗風險能力強，加上單產(chǎn)水平高，產(chǎn)能提升也較快，產(chǎn)能去化不易。近期飼料價格也在回落，一些大型牧場采取了硬抗周期的策略，因此整體產(chǎn)量下降速度慢于市場預期。

公開市場信息顯示，目前國內蛋白飼料價格普遍回落，豆粕價格從2023年最高時的5000多元/噸已經(jīng)回落至3000元/噸左右，部分大量上市的省份報價則更低。

值得注意的是，由于原奶屬于乳企的關鍵原料，且牧場建立到形成產(chǎn)能需要較長時間，因此在原奶產(chǎn)能的控制上，乳企間也有博弈。

宋亮告訴記者，今年二季度國內原奶產(chǎn)量會逐步放緩，三季度原奶產(chǎn)量可能會下降，但原奶供需關系要想重新達到平衡，時間還要再向后推遲，具體需要看看明年的市場情況。

“目前的局面讓人痛心?！彼瘟帘硎?，中國原奶行業(yè)十多年中經(jīng)歷了多次供需失衡，反復上演“缺奶-養(yǎng)牛-過剩-殺?！钡那樾?，也造成了資源的大量浪費。

江蘇家慧生物科技董事長宋慧亭告訴第一財經(jīng)記者，過往原奶行業(yè)供給和需求缺乏管控，乳企像在農(nóng)貿(mào)市場采購一樣按需購買原奶，這導致養(yǎng)殖端風險大，但與此同時，養(yǎng)殖端產(chǎn)能增減也同樣無序，缺少規(guī)劃。

因此宋亮也呼吁，建議主管部門根據(jù)各省農(nóng)業(yè)資源進行統(tǒng)籌，建立原奶供給配額制，以銷定產(chǎn)，加強牧場審批管理，保護養(yǎng)殖戶利益，此前歐盟也采取配額制管理原奶產(chǎn)業(yè)；另一方面，國家應建立原奶產(chǎn)銷預警機制，幫助行業(yè)有效規(guī)避市場風險。